نگاهی به بازده و ریسک در سرمایه‌گذاری (۲)

در مبحث نگاهی به بازده و ریسک در سرمایه‌گذاری (۱) به معرفی عناوین بازده و ریسک پرداختیم و گفتیم که ریسک می‌تواند یک سهم و صنعت خاص و یا کل بازار را تحت تأثیر قرار دهد. به ریسکی که خارج کنترل افراد بوده و کل صنعت و یا بازار را دربرمی گیرد ریسک سیستماتیک گویند و ریسکی که مربوط به یک صنعت خاص و یا یک سهم خاص است ریسک غیر سیستماتیک گویند که به شرایط مقتضی آن صنعت و حتی تصمیمات مدیران شرکتی که مالک سهام آن هستیم معطوف است.

نگاهی به بازده و ریسک در سرمایه‌گذاری (۱)

سرمایه‌گذاری موفق و سودمند در هر حوزه نیازمند داشتن اطلاعات کافی و کاربردی در آن حوزه است. دانستن مفاهیم کلیدی، درک ارتباط و تاثیر متقابل این مفاهیم بر هم و کاربرد آن‌ها در سرمایه‌گذاری مورد نظر امری ضروری خواهد بود. بازده و ریسک از جمله این مفاهیم هستند که بررسی آن‌ها برای انجام یک سرمایه‌گذاری مطمئن در هر زمینه از جمله بورس اوراق بهادار و یا بورس کالا (شامل بازار آتی یا نقد) لازم است.

حال سوال این است که:

بازده چیست؟ ریسک چیست؟ رابطه بازده و ریسک چگونه است و این دو چه تاثیری بر هم دارند؟ روش‌های اندازه‌گیری و بررسی بازده و ریسک کدام است؟ آیا برای بررسی آن‌ها نیازمند مدل‌های اقتصادی هستیم؟ و سوال‌هایی از این قبیل…

در سلسه مطالب “نگاهی به بازده و ریسک در سرمایه‌گذاری”، تلاش شده  است تا با ذکر مثال‌های مناسب به این سوال‌ها پاسخ داده شود. آنچه در این مطلب خواهید خواند:

•     بازده چیست؟
•     ریسک چیست؟
•  انواع ریسک و عوامل ایجاد کننده ریسک   ‌  ‌    
•  ‌  ‌    − ریسک نرخ ارز   ‌   ‌   ‌  ‌  ‌ 
•  ‌     − ریسک نوسان نرخ بهره    ‌   ‌  ‌  ‌  ‌ ‌
•       − ریسک بازار      ‌ ‌‌  ‌  ‌  ‌  ‌
•       − ریسک تورمی      ‌ ‌  ‌  ‌  ‌  ‌  ‌
•       − ریسک نقدینگی    ‌  ‌‌ ‌     ‌
•    ‌   − ریسک تجاری    ‌  ‌  ‌  ‌  ‌  ‌ 
•    ‌   − ریسک مالی